众所周知近几年量化交易甚/嚣尘上/，一度有投资者质疑人工智能炒股对于市场的助涨助/跌的性/质可能让市场产生风险，而作为私募基金对算法投资更加青睐，头部的量化私募基金幻方，九坤，鸣石等进入人们/的视线，比较明确的是在震荡行情/中，量化基金更容易跑出不俗的业绩，而在去年下半年赛道风格强烈的行情中，个别头部量化私募则因为修改策略追踪赛道热点产生一定程度的亏损。
国内不少量化私募创始人都是在国外量化机构工作过的。据统计，目前A股量化交易成交量占比应该在20-30%，美/国算法驱动的大概占比在70%，所以未来量化还会不断增加。
买卖价差是显性交易成本中比较特殊的一种， 其是指在同一个时间点上，买入和卖出同一个资/产的交易价格之间的差异。在报价驱动的做市商环境下，做市商主动给出买卖报价,并赚/取两者之间的价差作为提供/交易服/务的报酬。而在指令驱动市场中，买卖/差价由未成交的限价单决定，并不是某个特定对象收取的服务费。市场流动性与买卖价差有直接的相关性，当市/场的流动性较差时，买卖价差往往较高，因此有学者将可观测的买卖差价直接作为市场流动性的度量指标。
随着科技的进步未来人工智能应用越来越广泛，大数据和算法在投资领域的应用在美国已经是达到70%的成交贡献，在A股由于个人投资者众多，普及可能还是需要更长的路要走。但是未来可能很快回来，没有一个成熟市场是排斥科技进步的。
